投资要点
据不完全统计，我国2010 年物联网市场规模接近2000 亿元。无线射频识别（RFID） 产业市场规模超过100 亿元，机器到机器（M2M）终端数量接近1000 万，形成全球最大的M2M 市场之一。工信部电信研究院在2011 年5 月发布的物联网白皮书中预计，"十二五"期末我国物联网相关产业规模将达到5000 多亿的规模，形成万亿级规模的时间节点预计在"十三五"后期。规划要求增加物联网发展专项资金规模， 落实国家支持高新技术产业和战略性新兴产业发展的税收政策。 重点技术创新集中在信息感知、信息传输、信息存储以及信息安全
技术创新领域主要集中在：（1）信息感知，包括RFID、传感器、导航芯片、导航电子地图等；（2）信息传输，包括无线传感网络以及异构网络的融合；（3）信息处理， 包括海量数据存储、挖掘、图像视频智能分析；（4）信息安全技术。 物联网产业链较长，涉及领域众多
从产业链角度看，物联网领域涉及标的包括：（1）卡与RFID：恒宝股份、东信和平、新开普、达华智能、中瑞思创等；（2）GIS 领域：北斗星通、四维图新、超图软件、数字政通；（3）海量数据挖掘：东方国信、拓尔思；（4）信息安全：启明星辰、卫士通。 行业应用将成为主要驱动力 行业应用将成为未来几年物联网产业发展的主要驱动力。智能交通、城市安防、智能电网等行业市场成熟度较高，政策扶持力度较大，在许多城市已经开始规模化应用，将成为未来几年物联网产业发展的重点领域。可关注银江股份、易华录在智能交通领域中的布局和发展。智慧城市方面，重点关注万达信息，可关注航天信息。
盈利预测与投资建议
我们维持板块推荐评级，注意到板块估值连续两周回升，市场情绪已经有所好转。维持前期重点推荐：东华软件、万达信息、梅安森、荣之联。部分超跌大市值公司， 如用友软件、软控股份、远光软件，我们仍然维持前期看法，认为尚有估值修复的空间。
